國有控股上市銀行: 房產(chǎn)信貸風險可控 仍需關注

    地方投融資平臺貸款風險和房地產(chǎn)貸款風險可以并稱為去年以來市場最關注的兩大信貸風險。3月底，上市銀行年報密集出爐，在2010年年度業(yè)績說明會上，五家國有控股上市銀行高層均對房地產(chǎn)貸款風險有所回應。

    房地產(chǎn)貸款風險可控

    工行年報顯示，2010年該行公司類房地產(chǎn)貸款增加892.21億元，增長20.4%，增速比上年回落7.4個百分點。個人住房貸款增加2158.51億元，增長24.7%。

    工行行長楊凱生在業(yè)績報告會上表示，2006年至今，工行房地產(chǎn)開發(fā)貸款占總貸款比重只上升了1.6個百分點，成長穩(wěn)定。個人貸款方面，工行房地產(chǎn)按揭貸款中，超過90%是首套房，第三套房的占比只有百分之一點幾，所以他對工行房地產(chǎn)貸款質(zhì)量保持穩(wěn)定充滿信心。

    截至2010年末，工行房地產(chǎn)開發(fā)貸款和個人住房貸款不良率分別為0.88%和0.4%。

    農(nóng)行年報顯示，目前農(nóng)行房地產(chǎn)貸款總額約為11442億元，其中公司類房地產(chǎn)貸款約為4200億元，與2009年相比增長21%；個人按揭貸款約為7200億元，與2009年相比升約44%。

    農(nóng)行副行長郭浩達在業(yè)績發(fā)布會上表示，農(nóng)行自去年至今已針對房貸進行了6次壓力測試，結果顯示，輕、中度壓力對貸款質(zhì)量幾乎沒有影響；在房價整體下跌50%這樣的重度壓力測試下，造成的不良資產(chǎn)增長也不會超過0.5個百分點。農(nóng)行針對個人房貸按揭的壓力測試顯示，在房價下跌五成情況下，不良貸款增長不會超過1個百分點。

    截至2010年末，農(nóng)行個人住房貸款不良率為0.65%，公司類房地產(chǎn)業(yè)不良貸款占比1.77%。

    中行行長李禮輝在業(yè)績說明會上表示，若房價下跌30%左右，可能會增加中行部分不良貸款和違約率，但均在可承受的范圍內(nèi)?！斑@部分不良貸款率對于中行利潤影響較小，不會對財務表現(xiàn)帶來重大影響。”

    建行年報顯示，2010年該行主動控制房地產(chǎn)業(yè)貸款發(fā)展規(guī)模，房地產(chǎn)業(yè)貸款較上年僅增長12.34%，低于公司類貸款18.67%的增速；同時，建行持續(xù)優(yōu)化客戶結構，新增貸款主要支持房價走勢平穩(wěn)區(qū)域中資金實力強、開發(fā)資質(zhì)高的重點優(yōu)質(zhì)客戶，重點支持符合國家產(chǎn)業(yè)政策的住宅類項目，包括居民住宅和經(jīng)濟適用房項目開發(fā)。建行個人住房貸款10911.16億元，較上年增加2385.85億元，增幅27.99%，重點支持居民自住房消費需求。

    交行副行長錢文揮在業(yè)績發(fā)布會上表示，過去房地產(chǎn)行業(yè)在交行貸款中占比超過10%，是第五大貸款行業(yè)，近幾年通過結構調(diào)整，基本維持在6%至7%。對于房地產(chǎn)貸款中的保障性住房，必須是依法合規(guī)取得批準建設的項目，如果只是打著保障性住房的名義來貸款，交行不會支持。

    “無論是委托開發(fā)商建設的經(jīng)濟適用房，還是政府相關機構自主建設的廉租房、公租房，都需要有合理的模式，現(xiàn)金流可以補償市場融資還款的需要。去年交行的保障性住房投入增速超過100%，當然主要是基數(shù)比較低。”錢文揮說。

    房貸增長放緩

    由于近年來部分城市房地產(chǎn)價格增長過快、房地產(chǎn)貸款風險隱患增多，主要商業(yè)銀行均放緩了房地產(chǎn)貸款投放步伐。五家大型國有上市銀行年報顯示，除建行外，其他四家銀行2010年下半年房地產(chǎn)貸款投放均有所放緩。

    年報數(shù)據(jù)顯示，工行、交行下半年房地產(chǎn)行業(yè)貸款出現(xiàn)負增長。2010年工行房地產(chǎn)業(yè)公司類貸款增加892.21億元，增長20.4%。該行2010年半年報披露，上半年新增房地產(chǎn)業(yè)公司類貸款948.08億元，工行下半年該類貸款凈減少了55.87億元。交行2010年半年報披露，上半年房地產(chǎn)業(yè)貸款余額為1567億元，在總貸款中占比為7.57%。該行2010年年報顯示，年末貸款余額為1428億元，在總貸款中占比下降為6.39%，房地產(chǎn)行業(yè)貸款下半年亦為負增長。

    農(nóng)行去年房地產(chǎn)業(yè)公司類貸款新增1163.93億元，其中上半年已新增1081.77億元，占全年新增的93%。中行去年內(nèi)地房地產(chǎn)業(yè)公司類貸款新增549.23億元，上半年增加470.86億元，下半年不及上半年新增的兩成。

    唯一例外的是建行，建行去年房地產(chǎn)業(yè)公司類貸款增442.71億元，下半年增243.11億元，超過了上半年199.6億元的增量。

    仍需繼續(xù)關注房貸風險

    盡管大型商業(yè)銀行負責人在其業(yè)績說明會上對防范貸款風險皆信心十足，但市場對于未來房地產(chǎn)貸款質(zhì)量仍存有疑慮。

    銀監(jiān)會在其2010年年報中亦指出，國家對房地產(chǎn)市場的平穩(wěn)健康發(fā)展高度重視，已對房地產(chǎn)市場進行有效調(diào)控，但由于深層次原因，推動房地產(chǎn)市場泡沫積聚的因素還在增加。房地產(chǎn)市場運行對銀行體系穩(wěn)健發(fā)展具有長期和重要影響，其中土地儲備貸款和房地產(chǎn)開發(fā)貸款是風險防控的關鍵領域。

    農(nóng)行戰(zhàn)略管理部宏觀研究員付兵濤認為，銀行貸款整體健康并不足以防范結構性的風險。這一點，對中國顯得尤為重要。第一，中國銀行業(yè)對房地產(chǎn)(包括個人和對公)的貸款占比在25%左右，個別小銀行的房地產(chǎn)貸款占比超過30%。而且，考慮到中國商業(yè)銀行貸款對抵押物——主要是房地產(chǎn)的依賴度比較大，中國銀行業(yè)對房地產(chǎn)的依賴度已經(jīng)很大。第二，目前大概6萬億元的個人住房貸款中，有約3萬億元是在2009年和2010年發(fā)放的，這兩年正是房價快速上漲的時期，特別是2009年發(fā)放的房貸準入標準和首付比率要求都明顯放松。第三，盡管大部分貸款購房人應該都是以自住為主，對房價下降的抗風險能力較強，但仍有一定比例屬于投資和投資型貸款購房。在房價下跌時，這些人違約斷供的風險很大，而更大的風險還在于，銀行目前并不掌握這類購房者數(shù)量和占比的準確數(shù)據(jù)。

    出于繼續(xù)管控房地產(chǎn)信貸風險的需要，銀監(jiān)會要求2011年各商業(yè)銀行要繼續(xù)加大風險管控力度。嚴厲查處房地產(chǎn)開發(fā)貸款中的違法違規(guī)行為，強化房地產(chǎn)集團貸款管理，加強抵押品的合規(guī)認定、價值評估和后續(xù)管理工作。嚴格實行動態(tài)、差別化管理的個人住房貸款政策，限制各種名目的炒房和投機性購房。